Multas De La Divisa

NUEVA YORK / LONDRES (Reuters) - Cuatro grandes bancos se declararon culpables el miércoles por intentar manipular los tipos de cambio y, junto con otros dos, se declararon culpables Multado con casi 6 mil millones en otro acuerdo en una investigación global sobre el mercado de 5 billones de dólares al día. Citigroup Inc. (CN), JPMorgan Chase Co, Barclays Plc, UBS AG y Royal Bank of Scotland Plc (RBS. L) fueron acusados ​​por Estados Unidos y Reino Unido Los funcionarios de descaradamente engañando a los clientes para aumentar sus propias ganancias mediante la invitación de sólo salas de chat y el lenguaje codificado para coordinar sus oficios. Todos, excepto UBS, se declararon culpables de conspirar para manipular el precio de los dólares estadounidenses y los euros intercambiados en el mercado spot FX. UBS se declaró culpable de un cargo diferente. Bank of America Corp (BAC. N) fue multada pero evitó una declaración de culpabilidad sobre las acciones de sus comerciantes en salas de chat. La pena que todos estos bancos ahora pagarán es apropiada, considerando el carácter duradero y atroz de su conducta anticompetitiva, dijo la Procuradora General de los Estados Unidos, Loretta Lynch, en una conferencia de prensa en Washington. La mala conducta ocurrió hasta 2013, después de que los reguladores comenzaron a castigar a los bancos por manipular la tasa interbancaria ofrecida en Londres (Libor), un índice de referencia mundial, y los bancos se comprometieron a revisar su cultura corporativa y reforzar el cumplimiento. En total, las autoridades de Estados Unidos y Europa han multado a siete bancos de más de 10 mil millones por no detener a los comerciantes de tratar de manipular los tipos de cambio, que son utilizados diariamente por millones de personas desde casas de inversión de millones de dólares a turistas que compran divisas extranjeras. vacaciones. Las investigaciones están lejos de terminar. Los fiscales podrían entablar demandas contra particulares, utilizando la cooperación de los bancos prometida como parte de sus acuerdos. Sondas por las autoridades federales y estatales están en curso sobre cómo los bancos utilizan el comercio electrónico de divisas para favorecer sus propios intereses a expensas de los clientes. Los asentamientos del miércoles se destacaron en parte porque el Departamento de Justicia de Estados Unidos obligó a Citicorp, la principal unidad bancaria de Citigroups, ya los padres de JPMorgan, Barclays y Royal Bank of Scotland a declararse culpable de cargos criminales estadounidenses. Fue la primera vez en décadas que el padre o la principal unidad bancaria de una importante institución financiera estadounidense se declaró culpable de cargos criminales. Hasta hace poco, las autoridades de los Estados Unidos rara vez buscaban condenas penales contra los padres de las instituciones financieras globales, en lugar de hacerlo con filiales extranjeras más pequeñas. Eso hizo más fácil para el gobierno y los bancos controlar cualquier fallout en el sistema financiero y los clientes del banco. Los bancos involucrados en los acuerdos sobre el plea han estado negociando exenciones regulatorias para evitar trastornos serios de negocios que podrían ser provocados por las súplicas. La Comisión de Valores de Estados Unidos ha concedido exenciones a JPMorgan ya los otros bancos que se declararon culpables, lo que les permitió continuar con su negocio habitual de valores. Con los fiscales y los bancos trabajando maneras para que las instituciones sigan haciendo negocios, los analistas temen que las convicciones se vuelvan más rutinarias y costosas para los bancos. El problema más amplio es que esto ahora prepara el terreno para que el Departamento de Justicia intente procesar penalmente a los bancos por todo tipo de transgresiones, dijo Jaret Seiberg, analista de Guggenheim Securities. Los abogados dijeron que las declaraciones de culpabilidad harían más fácil que los fondos de pensiones y los gerentes de inversión que tienen relaciones regulares con los bancos para demandarlos por pérdidas en esas operaciones. Ya hay un montón de trabajo por detrás de las escenas de evaluación de cómo las reclamaciones podrían ser presentadas y los demandantes potenciales estarán buscando a hoy anuncio de pruebas para apoyar su análisis, dijo Simon Hart, socio de litigios bancarios en el bufete de abogados de Londres RPC. CITI COMPORTAMIENTO EMBARRASSAMENTO - CEO Citicorp pagará 925 millones, la multa criminal más alta, así como 342 millones a la Reserva Federal de los Estados Unidos. Sus comerciantes participaron en la conspiración desde diciembre de 2007 hasta al menos enero de 2013, de acuerdo con el acuerdo de declaración de culpabilidad. Los comerciantes de Citi, JPMorgan y otros bancos formaban parte de un grupo conocido como The Cartel o The Mafia, participando en conversaciones casi diarias en una sala de chat exclusiva y coordinando las operaciones y fijando tarifas. El comportamiento de los bancos fue una vergüenza, dijo el director ejecutivo de Citigroup, Mike Corbat, en un memorando dirigido a los empleados, que fue visto por Reuters. Corbat dijo que una investigación interna debería concluir en breve. Hasta ahora nueve personas han sido despedidas. Brandon Garrett, profesor de la facultad de derecho de la Universidad de Virginia, dijo que el último caso comparable a Citi o JPMorgan, involucrando a una importante institución financiera estadounidense que se declaró culpable de cargos criminales en los Estados Unidos fue Drexel Burnham Lambert en 1989. La cuota de JPMorgans fue de 550 millones, Con base en su participación desde julio de 2010 hasta enero de 2013. También acordó pagar a la Reserva Federal 342 millones. JPMorgan Chase dijo que la conducta subyacente a la acusación antimonopolio fue atribuible principalmente a un solo comerciante que ha sido despedido. En Nueva York, las acciones de JP Morgan y Citigroup bajaron un 0,7 por ciento y un 0,8 por ciento, respectivamente. SI USTED AINT CHEATING, USTED AINT TRYING Britains Barclays fue multado con un récord de 2,4 millones de dólares. Su personal continuó participando en prácticas de ventas engañosas a pesar de una promesa del CEO Antony Jenkins de revisar la cultura de alto riesgo y alta recompensa de los bancos. El personal de ventas de Barclays ofrecería a los clientes un precio diferente al ofrecido por los comerciantes de los bancos, conocido como mark-up para aumentar los beneficios. Generar márgenes fue una alta prioridad para los gerentes de ventas, con un empleado señalando, Si no está engañando, no está tratando. Barclays despidió a cuatro operadores el mes pasado. El regulador bancario de los estados de Nueva York, Benjamin Lawsky, ordenó al banco despedir a otros cuatro que habían sido suspendidos o puestos en licencia remunerada. Barclays había reservado 3,2 mil millones para cubrir cualquier acuerdo relacionado con la divisa. Las acciones del banco subieron más de un 3 por ciento a un máximo de 18 meses, ya que los inversionistas acogieron con beneplácito la eliminación de la incertidumbre sobre el escándalo cambiario. UBS fue la primera firma en reportar la mala conducta a funcionarios estadounidenses. Se declaró culpable y pagará una multa penal de 203 millones por incumplir un acuerdo de no procesamiento por manipulación de la tasa de interés de referencia de Libor, en parte basada en sus prácticas cambiarias. UBS, el banco más grande de Switzerlands, también pagará 342 millones a la Reserva Federal por intentar manipular las tasas de divisas. El Royal Bank of Scotland pagará una multa penal de 395 millones, y una pena de 274 millones a la Reserva Federal. El banco central estadounidense multó a seis bancos por prácticas inseguras y poco sólidas en los mercados de divisas, incluyendo una multa de 205 millones para Bank of America. La penalización de UBSs era más baja que esperada, y ayudó a sus partes a subir a su más alto en seis años y medio. La investigación global sobre la manipulación de los tipos de cambio ha puesto el mercado de divisas en gran parte no regulado en una correa más apretada y aceleró un empuje para automatizar el comercio. Las autoridades en Sudáfrica anunciaron esta semana que estaban abriendo su propia investigación. (Reportage adicional de Lindsay Dunsmuir y Sarah Lynch en Washington, Joshua Franklin, Katharina Bart y Oliver Hirt en Zurich) Redacción de Carmel Crimmins y Karen Freifeld Edición de Jane Merriman, Ruth Pitchford, Soyoung Kim, Jeffrey Benkoe y Lisa Shumaker) La corrupción de los mayores distribuidores de divisas del mundo se puso al descubierto el miércoles cuando los reguladores impusieron 2.600 millones de multas a seis de los principales bancos para manipular los mercados de divisas de 3.5t al día. Dos reguladores británicos y estadounidenses dijeron que habían encontrado un mercado libre para toda la cultura en los mercados, lo que permitió que los mercados fueran manipulados durante cinco años, desde enero de 2008 hasta octubre de 2013. El muy esperado acuerdo de registro no incluyó a Barclays, Discusiones con otros reguladores. Cada una de las multas impuestas a Royal Bank of Scotland, HSBC, Citibank, JP Morgan y UBS fueron registros de la Autoridad de Conducta Financiera (FCA), rompiendo las penalidades impuestas durante los dos últimos años para el aparejo de Libor. El canciller, George Osborne, dijo: Hoy tomamos medidas duras para limpiar la corrupción de unos pocos para que tengamos un sistema financiero que funcione para todos. Su parte de un plan a largo plazo que está arreglando lo que salió mal en los bancos de Británicos y nuestra economía. Osborne tomará una parte de las multas para el Tesoro y dijo que sería utilizado para el bien público en general. En el Reino Unido, UBS recibió la mayor multa, con 233m, seguido por 225m para Citibank, JPMorgan en 222m, RBS en 217m y 216m para HSBC. Barclays aún no se ha establecido. En Estados Unidos, el regulador multó a Citibank y JP Morgan 310m cada uno, 290m cada uno por RBS y UBS, y 275m por HSBC. Un segundo regulador estadounidense, la Oficina de la Contraloría de la Moneda, también impuso multas separadas a JP Morgan, Citi y Bank of America llevando los días a 2.600mn. Andrea Leadsom, una ministra del Tesoro, dijo que las personas que han hecho mal no estarán de vuelta en una sala de negociaciones con un salario grande y todo lo que se puede hacer para castigar este tipo de comportamiento se hará. Ella le dijo a BBC Radio 4s Today programa: Es completamente repugnante. Creo que los contribuyentes estarán horrorizados. No sé si la corrupción es una palabra suficientemente fuerte para ello. Leadsom dijo que era particularmente malo que esto sucediera en un momento en que los contribuyentes estaban rescatando a los bancos. Anunciando la primera acción reguladora coordinada, las autoridades federales Tracey McDermott, directora de ejecución y delitos financieros, dijeron: Las empresas no podrían haber tenido ninguna duda, especialmente después de Libor. Es inaceptable que no se tomen medidas para hacer frente a las consecuencias de una cultura libre para todos en sus mercados comerciales. El acuerdo fue coordinado con el regulador estadounidense, Commodities Futures and Trading Commission, que publicó transcripciones de los comerciantes que discutían los tipos de cambio en las salas de chat privadas. En uno, un comerciante escribe que no quieren otros números en mkt para saber. Los comerciantes hacen observaciones como compañero de trabajo agradable y sí bebé como se discuten las tarifas. Los operadores de diferentes bancos formaron grupos estrechamente unidos en los que se compartía información sobre la actividad del cliente, incluyendo el uso de nombres de código para identificar a los clientes sin nombrarlos. Estos grupos fueron descritos como, por ejemplo, los jugadores, los 3 mosqueteros, 1 equipo, 1 sueño, una cooperativa y el equipo A. El presidente ejecutivo de RBS, Ross McEwan, se disculpó ante los consumidores: decir que estoy enfadado sería un eufemismo. Teníamos gente trabajando en este banco que no sabía la diferencia entre el bien y el mal y poner sus intereses delante de los clientes. Martin Wheatley, jefe de la FCA, dijo que el regulador no toleraría una conducta que pone en peligro la integridad del mercado o el sistema financiero británico más amplio. Dijo que las empresas deben asegurarse de que sus comerciantes no juegan el sistema para aumentar los beneficios o dejar la ética de su conducta para el cumplimiento de preocuparse. Wheatley agregó: Los compromisos de la alta dirección para cambiar necesitan convertirse en una realidad en cada área de su negocio. El banco de Inglaterra también publicó su informe de señor Grabiner en si los funcionarios de la calle de Threadneedle sabían sobre el comportamiento de comerciantes. La Comisión llegó a la conclusión de que no había pruebas de que un funcionario estuviera implicado en conductas ilícitas o impropias, pero dijo que había un error de juicio de un funcionario que sabía que los comerciantes bancarios estaban compartiendo información. Sin embargo, después de arrastrar a través de correos electrónicos, el Banco de Inglaterra dijo que su principal distribuidor de divisas suspendido desde marzo había sido despedido. El despido de los individuos no estaba en absoluto relacionado con las acusaciones investigadas por Lord Grabiner, sino como resultado de la información que salió a la luz durante el curso de la revisión interna inicial de los bancos sobre las acusaciones relacionadas con el mercado de divisas y el personal del Banco. Esta información se refiere a las políticas internas de los bancos, no a FX, dijo el Banco de Inglaterra. RBS, propiedad del contribuyente, dijo que continúa una investigación sobre el asunto y está revisando la conducta de 50 empleados actuales y ex empleados, tres de los cuales han sido suspendidos. Se comprometió a hacer una declaración pública sobre el avance de la investigación para finales de año. Hoy es un duro recordatorio de la importancia de la cultura y la integridad en la banca y vamos a ser juzgados por la fuerza de nuestra respuesta, dijo el presidente saliente de RBS, Sir Philip Hampton. El banco se comprometió a buscar bonificaciones y el impacto en los bonos para la alta dirección. Ningún pago de los bonos actuales tendrá lugar hasta que se complete la investigación interna. RBS había recibido quejas de dos clientes en octubre de 2010 y enero de 2012 sobre las actividades, y en noviembre de 2011 uno de sus comerciantes planteó preocupaciones, que no fueron atendidas. TemasTodos los beneficios de Standard Digital, además de: Acceso ilimitado a todo el contenido Columna Instant Insights para comentarios y análisis a medida que avanza la noticia FT Confidential Research - análisis en profundidad de China y el sudeste asiático ePaper - la réplica digital del periódico impreso Acceso total a LEX - Lionel Barber Acceso completo a EM Squared - servicio de noticias y análisis en mercados emergentes Acceso a las noticias premiadas de FT en computadoras de escritorio, móviles y tabletas Boletines electrónicos personalizados por industria, periodista O el sector Herramientas de cartera para ayudar a gestionar sus inversiones FastFT - noticias y puntos de vista en movimiento, 24 horas al día Brexit Briefing - Su guía esencial para el impacto de los términos y condiciones de UK-EU split aplican