Premium En El Comercio De Opciones

Conseguir una manija en las opciones superiores Una razón que los inversionistas serios aman las opciones es que pueden ser utilizadas para tan muchas diversas estrategias. Piense que una acción va a subir Si usted está en lo cierto, la compra de una opción de compra le da el derecho a comprar acciones más tarde con un descuento en el valor de mercado, lo que le permite beneficiarse de la subida. ¿Quieres protección alguna si su acción se desploma inesperadamente? La adquisición de una opción de venta le da la capacidad de dormir fácil, sabiendo que puede venderla más tarde a un precio predeterminado y limitar sus pérdidas. El número de posibles estrategias sigue y sigue. Las opciones pueden abrir la puerta a grandes ganancias o proporcionar una salvaguardia contra posibles pérdidas. Y, a diferencia de las acciones de compra o venta corta, puede obtener una posición significativa en el stock con un compromiso inicial modesto. Independientemente de si usted está comprando o vendiendo estos contratos, la comprensión de lo que entra en un precio de opciones, o prima, es esencial para el éxito a largo plazo. Cuanto más sepa acerca de la prima, mejor podrá reconocer una buena oferta y volver a las transacciones cuando las probabilidades están en contra de usted. Hay dos componentes básicos para una prima de opciones. El primero es el valor intrínseco del contrato, que es simplemente la diferencia entre el precio de huelga o de ejercicio (el precio que puede comprar o vender un activo en el contrato de opciones) y el precio actual del mercado de activos. Por ejemplo, digamos que compró una opción de compra para XYZ Company con un precio de ejercicio de 45. Si la acción está actualmente valorada en 50, la opción tiene un valor intrínseco de 5 (50 - 455). En este caso, usted podría comprar la llamada y ejercerlo de inmediato, cosechando a 500 ganancias, o 5 x 100 acciones (recuerde que cada contrato de opciones representa 100 acciones). Eso es lo que se conoce como en el dinero. Sin embargo, si compra una opción de compra para XYZ con un precio de ejercicio de 45 y el valor de mercado actual es sólo 40, no hay valor intrínseco. Eso se conoce como estar fuera del dinero o bajo el agua. Aquí es donde entra en juego el segundo componente de una opción, que es la duración del contrato. Incluso si su contrato de opciones está fuera del dinero, eventualmente podría tener algún valor si hay un cambio significativo en el precio de mercado de los activos. Eso es lo que se conoce como el valor de tiempo del contrato. Es lo que un inversionista está dispuesto a pagar por encima de los contratos de valor intrínseco en la esperanza de que la inversión va a pagar finalmente. Digamos que usted compra la opción de compra en XYZ con un precio de ejercicio de 45 y la acción se sumerge inmediatamente de 45 a 40. Usted puede estar bajo el agua ahora, pero en 30 a 60 días que el stock podría ser de nuevo hasta 50, lo que le daría un Beneficio de 5 una parte. Parte de la fijación de precios de la opción es su apuesta de que la acción va a pagar con el tiempo. Así que si usted compró una opción de compra para 45 y tenía un valor intrínseco de 5 (la acción estaba vendiendo a 50), puede estar dispuesto a pagar un 2,50 extra para mantener ese contrato si pensamos que el precio subiría aún más. Eso haría que las opciones de prima, o el precio, 7,50 (5 valor intrínseco 2,50 valor de tiempo 7,50 prima). Es importante señalar que la prima de las opciones está cambiando constantemente en función del precio de la acción subyacente y la cantidad de tiempo que queda en el contrato. Cuanto más un contrato de opciones está en el dinero, más aumenta su prima. De la misma manera, si la opción pierde parte de su valor intrínseco, o está fuera del dinero, la prima también caerá. La cantidad de tiempo restante en el contrato también afecta su precio. Cuanto más cercano sea el contrato a su fecha de vencimiento, menos valor tendrá y la prima caerá. Si bien todas las opciones tienden a disminuir en valor a medida que se acerca la expiración, el ritmo al que lo hacen puede variar considerablemente. Este factor de desintegración del tiempo es un determinante importante del valor de tiempo de los contratos. En el caso de un stock de blue-chip estable. Youre probablemente no va a pagar una gran suma de una llamada o un puesto en la ventana de 30 a 60 días antes de su vencimiento. Naturalmente, la posibilidad de que el stock suba o disminuya momentáneamente es limitada durante este período relativamente corto. En consecuencia, su valor de tiempo se reducirá mucho antes de la expiración. Las primas por opción para valores algo erráticos que prometen acciones tecnológicas, por ejemplo tienden a decaer más lentamente. En este escenario, las probabilidades de que una opción fuera del dinero alcancen el precio de ejercicio es sustancialmente más alta, por lo que la opción mantiene su valor un poco más largo. Debido a que el valor del tiempo varía tanto de un activo a otro, los comerciantes de opciones como para tener una idea de la volatilidad de las acciones antes de hacer una apuesta. Una de las maneras comunes de hacer esto es mirando la desviación estándar de las equidades. Basándose en datos históricos, la desviación estándar mide el grado de movimiento, tanto hacia arriba como hacia abajo, en relación con el precio medio. Un número más bajo indica un stock relativamente estable que normalmente tendrá una prima de opciones más pequeña. Otra forma de medir la volatilidad es comparando las fluctuaciones de las acciones con las del mercado bursátil en su conjunto encontrando su beta. Una beta por encima de 1 representa una equidad que tiende a subir y bajar más que la SampP 500 (u otro índice amplio). Esta propensión a saltar en el precio significa que cualquier opciones que acompañan por lo general tienen un precio más alto. Un patrimonio con una beta inferior a 1 es comparativamente estable y, por tanto, probablemente tendrá una prima de opción más pequeña. Estas medidas no son perfectas. El rendimiento pasado de una acción no siempre predice los resultados futuros. Además, los eventos significativos y únicos tienen una forma de hacer que ciertas acciones parezcan más impredecibles de lo que realmente son. Pero cuando se trata de obtener una idea general de lo estable que es una empresa, pueden ser muy útiles. Las opciones pueden ser una herramienta de inversión gratificante para el inversor experimentado, aunque sí conlleva riesgos. La obtención de una mejor comprensión de los diferentes factores de precios, incluida la volatilidad del activo subyacente, puede aumentar las probabilidades de que pagarán a largo plazo. Opción Premium BREAKING DOWN Opción Premium Los inversores que escriben llamadas o ponen las primas de opción de uso como una fuente de corriente En línea con una estrategia de inversión más amplia para cubrir la totalidad o una porción de una cartera. Los precios de las opciones cotizadas en un intercambio como el Chicago Board Options Exchange (CBOE) se consideran primas como una regla, porque las opciones en sí no tienen valor subyacente. Los componentes de una prima de opción incluyen su valor intrínseco. Su valor temporal y la volatilidad implícita del activo subyacente. A medida que la opción se aproxima a su fecha de vencimiento, el valor de tiempo se acercará cada vez más a 0, mientras que el valor intrínseco representará estrechamente la diferencia entre el precio de los valores subyacentes y el precio de ejercicio del contrato. Factores que afectan a la prima de la opción Los principales factores que afectan a un precio de las opciones son el precio de los valores subyacentes, el dinero, la vida útil de la opción y la volatilidad implícita. A medida que el precio del subyacente cambia, cambia la prima de la opción. A medida que aumenta el precio de los valores subyacentes, la prima de una opción de compra aumenta, pero la prima de una opción de venta disminuye. A medida que el precio de los activos subyacentes disminuye, la prima de una opción de venta aumenta, y lo contrario es cierto para las opciones de compra. El moneyness afecta a la prima de las opciones porque indica cuán lejos está el precio del precio subyacente del precio de ejercicio especificado. Como una opción se vuelve más en el dinero, la prima de las opciones normalmente aumenta. Por el contrario, la prima de la opción disminuye a medida que la opción se vuelve más fuera de la moneda. Por ejemplo, como una opción se vuelve más fuera del dinero, la prima de opción pierde valor intrínseco y el valor se deriva principalmente del valor de tiempo. El tiempo hasta la expiración, o la vida útil, afecta al valor de tiempo, o valor extrínseco, parte de la prima de las opciones. A medida que la opción se aproxima a su fecha de vencimiento, la prima de opciones se deriva principalmente del valor intrínseco. Por ejemplo, las opciones profundas fuera del dinero que vienen a expirar en un día de negociación normalmente valdrían 0 o muy cerca de 0. Volatilidad implícita La volatilidad implícita se deriva del precio de las opciones, que se conecta a un modelo de precios de opciones Para indicar la volatilidad de un precio de las acciones puede ser en el futuro. Por otra parte, afecta a la parte del valor extrínseco de las primas de la opción. Si los inversionistas son opciones largas, un aumento en la volatilidad implícita añadiría al valor. Lo contrario es cierto si disminuye la volatilidad implícita. Por ejemplo, supongamos que un inversor es una opción de compra larga con una volatilidad implícita anualizada de 20. Por lo tanto, si la volatilidad implícita aumenta a 50 durante la vida de las opciones, la prima de la opción de compra se apreciaría en valor. Una cartera digital que permite el anonimato de datos por ofuscación de transacciones bitcoin llevadas a cabo en el espacio de mercado en línea. Una serie de regulaciones federales, que afectan principalmente a las instituciones financieras y sus clientes, aprobadas en 2010 en un intento. El proceso de convertir una moneda extranjera en la moneda del propio país. La cantidad que el inversionista recibirá. QuotCalexitquot se refiere a la secesión de California de los Estados Unidos, después de lo cual se convertiría en un país independiente. Un rally de socorro es un aumento en los precios de mercado que se produce porque las noticias negativas esperadas no terminan materialising. Premium Servicios: Opciones de comercio Ken Tresterrsquos Opciones máximas tendrá su comercio a un nivel más activo con bajo costo, a corto plazo comercios cada semana . Los métodos probados por Kenrsquos y las estrategias fáciles de ejecutar le ayudarán a convertirse en un comerciante de opciones más experto, seguro y exitoso. Con Ken Tresterrsquos Opciones de energía semanal. Elige el mejor precio para cada operación, la volatilidad esperada de los precios, su probabilidad de obtener beneficios y su precio de ejercicio para salir de cada operación. John Jagersonrsquos y S. Wade Hansenrsquos SlingShot Trader le ayudará a capturar las ganancias de las opciones de comercio de las noticias mediante el uso de una plataforma de negociación propietaria que convierte las ineficiencias de los precios orientados a eventos en beneficios rápidos.